黎坤
2019年5月16日，美国商务部将华为列入实体清单，规定美国企业在未获得美国商务部许可的情况下不能向华为进行供货，而时隔一年之后的2020年5月15日，美国商务部再次出台了出口管制新规，要求使用美国芯片技术和设备的外国公司，要先获得美国的许可，才可以将芯片供应给华为和其关联企业，这意味着芯片产业最关键的制造，将有陷入困境甚至断供的危险……那么在这种恶劣的环境下，华为乃至中国芯片供应链会迎来哪些挑战和机遇呢？“美国要素”从25%下调到10%，先进制程代工被涉及
在去年的“实体清单”里，规定技术、人工、资本占比达25%的企业向华为供货时需要美国商务部许可，而台积电因为一直没有把先进制程放到美国，所以在去年它并没有受到限制，华为也顺势成为台积电的第二大客户，即将到来的5nm时代如果照常发展，华为海思麒麟1020和苹果A14将会成为首发和绝对主力。但今年美国的策略发生了变化，将企业“美国要素”占比下调到了10%，这个比例已经相当低，台积电也囊括其中，这意味着台积电要给华为代工就需要美国点头，这显然就是断供之忧的根本。
假设真的断供，这对华为和台积电都不是好事，先进制程的研发非常烧钱，而华为稳坐2019全年全球智能手机出货量第二，这意味着华为是台积电最大的战略合作伙伴之一，在背靠华为销量支撑的前提下，才能催动先进制程的继续迈进，这也是台积电能领先三星和英特尔的一个重要原因，失去华为则意味着失去超2.3亿片的出货量，无疑将重挫台积电先进制程的研发进度，给竞争对手追赶之机。
而对华为而言，失去台积电意味着失去了先进制造工艺，导致未来的民用SoC各方面性能无法追赶高通、苹果等竞争对手脚步，所以限制代工相对于EDA设计软件和外购芯片来说杀伤力明显更大，毕竟后两者还有临时可顶上的技术支撑，而全世界拥有10nm制程以下商业芯片量产实力就只剩三星一个选择。但问题在于，10nm以内的工艺专利技术如器件结构、曝光技术、极紫外光源、光刻胶等基本上是美国主导，所以显然三星也受制于10%“美国要素”，而且这意味着即便中芯国际等国产代工厂进入此领域，如果绕不开这些专利也同样会受到限制。
代工依赖台积电成为华为受制的关键原因
临时加码备货是缓兵之计，国产之路需多年填补5月19日左右，华为向台积电紧急加码了7亿美元的5nm/7nm制程订单，但目前5nm处于良率较低的试产阶段，商业化还有一段时间，而7nm无论EUV还是多重曝光的DUV，都仍处于产能严重不足但需求却相当饱和的状态，这意味着华为即便加码也很难临时插单。退一步说即便是让它插单，但只是光刻掩膜的生产也需要3～4个月的时间，还未算入流片、封测等流程，美国商务部新政留出的120天缓冲期并不太够用，所以这次加单有一定赌的成分，需要更高级别的谈判磋商来解决。
很多读者朋友可能会好奇，我们为什么不自己做，或者说如果我们自己做，需要多久的时间才能迎头赶上？还是以芯片制造为例，这是一个很庞大的行业，从单晶硅矿采集、提纯、晶圆切割，到晶圆光刻、刻蚀，再到测试、封装，每一步都有独立的技术壁垒。单说其中门槛最高的光刻，其在整个芯片制造流程中的成本占比达35%以上，而且极紫外EUV光刻机只有荷兰ASML公司可以量产，单台价格高达1.2亿美元，台积电、三星、英特尔以及中芯国际都有从ASML订购，但因受制于瓦森纳协议，ASML并没有向中芯国际发货。
最先进的国产光刻机也只能做到90nm，与ASML有较大性能差距
国产光刻机目前最先进的量产型号为上海微电子装备（集团）股份有限公司的600系列，最高分辨率仅为90nm，相当于英特尔2004年的水平，主要服务对象是对先进制程并不敏感的国防和工业领域。而且要到明年，也就是2021年才会交付首台国产28nm光刻机，据业内人士分析，国产光刻机与ASML至少有10年的差距，保守估计需要15～20年的时间才能迎头赶上。所以，国产供应链在先进制程领域仍处襁褓之中，需要建立在长时间的基础科学研究之上，替代之路基本被堵死，解决问题的思路还是回到了谈判斡旋上。台积电5nm工艺赴美建厂，来自“队友”的补救？
正如前文所述，华为即便单看智能手机端也是全世界最大的玩家之一，纯粹站在商业角度来说，与台积电等一众上游供应链属于互相依赖的关系，断供华为实属无奈之举，无疑会明显影响这些企业的经济利益，再加上放眼全球也找不到第二个能替代华为的下游企业，因此它们也会想办法进行交涉、斡旋。
此前台积电在美国只有一座投产工厂，建于1996年，仅能供应0.16～0.35微米制程
也正是在5月15日這一天，台积电宣布投资120亿美元在美国亚利桑那州设立一座5nm工厂，这是台积电第一次将先进制程工厂设置在中国台湾之外的地区，预计2021年动工，2024年开始量产。这次宣布建厂不仅是时间点微妙，而且从经济效益来说，因为美国的生产成本高昂但成品售价却无法提高，所以毛利会大幅降低，明显属于“不划算”的投资，再加上这次建厂的时间线也拉得非常长，2018年台积电在南京建16nm工厂从动土到量产只花了20个月的时间，在美国却足足要三年，并且等到2024年5nm投产时，台积电/三星的3nm应该也已经完成量产并进入2nm研发阶段，届时5nm的定位就显得有些高不成低不就了……所以总体来说，台积电赴美建厂的目的还是倾向于讨好美国政府，寄望能继续给华为代工。编辑观点
无论情况如何变化，一波低潮对于华为来说在所难免，但背靠国内市场巨大的内需拉动力，以及5G基建和华为本身在5G通信专利上的优势，稳住基本盘其实问题不大，挺过了这一波限制之后，理论上就会迎来转机。而且美国限制令的主要目的还是牵制，为本土企业在5G等方面的追赶留出时间，毕竟不少美国上游供应链对华为也有很强的依赖性，这种杀敌一千自损八百的策略也并不适合持久进行。
